měli byste investovat do Peer-to-Peer půjček?

Peer-to-peer lending se v posledních letech stala oblastí zájmu investorů hledajících výnos, protože sazby úspor a dluhopisů nadále zklamávají.

Peer-to-peer úvěrů, ve kterém investoři se nezajištěné osobní úvěry pro spotřebitele a jsou často odměněni s průměrnou roční výnosy 7, 9 nebo dokonce 11%, se může zdát jako řešení neuspokojivé výnosy v jiných oblastech.

ale peer-to-peer půjčování je riskantní investice. Zde je to, co byste měli vědět před vytvořením účtu.,

Jak peer-to-peer investování funguje

Peer-to-peer je v podstatě nebankovní, bankovní. Stejně jako bankovnictví, peer-to-peer je o poskytování půjček a vrácení výnosů z těchto půjček investorům, ale peer-to-peer vystřihne „prostředníka“, což je bankéř. Spíše, než investovat své peníze přes banku—v podobě fondů peněžního trhu a vkladové certifikáty—jste vlastně investovat přímo v přijatých úvěrů od dlužníků na peer-to-peer platformách, jako je LendingClub a Prosper.,

například dlužníci přicházejí na stránky peer-to-peer půjček a vyplňují žádost o půjčku. Poskytují základní informace, včetně výše úvěru a účelu úvěru, jakož i obecné hodnocení jejich úvěru. Tyto informace jsou pak zpřístupněny potenciálním investorům, kteří si mohou vybrat, do kterých půjček chtějí investovat.

na typickém webu typu peer-to-peer si může dlužník půjčit až 35 000 dolarů ve formě nezajištěného osobního úvěru. Doba trvání úvěru obvykle trvá tři roky až pět let a výtěžek může být použit pro téměř jakýkoli účel.,

půjčky jsou ceněny na základě úvěrových stupňů a obvykle existuje nejméně tucet stupňů. Třídy jsou založeny na mnoha faktorech, včetně:

• dlužníka kreditní skóre
• Příjem (dluh-to-income ratio)
• výše Úvěru
• účel Úvěru
• Úvěr termín

Na kreditní straně, na rozdíl od všeobecného přesvědčení, většina peer-to-peer stránky nemají zvládnout subprime dlužníků. Ve skutečnosti je minimální kreditní skóre obvykle nejméně 600 a obvykle v polovině 600.let., Kromě toho obvykle neposkytují půjčky lidem, kteří mají nedávné bankroty, rozsudky nebo daňová zástava.

jednou z největších výhod pro investory je, že nemusíte kupovat celé půjčky. Místo toho si koupíte „poznámky“, což jsou malé kousky půjček v nominálních hodnotách tak nízké, jak $25. Tímto způsobem, můžete šířit relativně malé množství investičního kapitálu napříč mnoha různými poznámkami, čímž se snižuje riziko, že vaše investice bill zničen jeden úvěr výchozí.,

platforma zpracovává všechny administrativní úkoly půjček, včetně upisování, uzavření, rozdělení výnosů z úvěrů a inkasa měsíčních plateb. Tyto měsíční platby jsou pak předány vám na každou půjčku, méně 1% poplatek za správu platformy. To znamená, že vaší jedinou odpovědností v tomto procesu je vybrat, do kterých půjček investovat, a pak se posadit a vybírat platby z každé půjčky.,

hlavní hráči ve vesmíru peer-to-peer

Peer-to-peer je poměrně nový jako online proces, přičemž první rozsáhlé stránky začínají operace až v roce 2005. Od té doby na trh zasáhlo mnoho platforem, ale zdaleka dva největší jsou Prosper—nyní nazývaný Prosper Marketplace—a Lending Club.

Prosper byl prvním významným věřitelem typu peer-to-peer, který přišel online, a od té doby vydal více než 6 miliard dolarů půjček. Lending Club přišel na internet o několik let později, ale nyní získal půjčky za více než 16 miliard dolarů.,

obě platformy jsou podobné způsobem, jakým fungují, nicméně Lending Club má také specializované úvěrové programy pro podnikatelské úvěry a lékařské půjčky. Kromě toho Lending Club také nabízí určitou likviditu pro úvěrové poznámky, což není běžné v peer-to-peer půjčování. Prostřednictvím dohody s Folio Investing nabízí Lending Club platformu pro obchodování s poznámkami, kde můžete své stávající poznámky prodávat ostatním investorům na platformě, stejně jako nakupovat stávající poznámky od jiných investorů.

To poskytuje investorům jedinečnou schopnost prodávat úvěrové poznámky, které již nechtějí držet., Obecně platí, že jakmile si koupíte poznámku o půjčce, musíte ji držet až do splatnosti, což znamená, že dostanete jistinu zpět, protože dlužník provádí platby. Lending Club nabízí určitou úlevu prostřednictvím platformy pro obchodování s poznámkami.

odměny peer-to-peer investování

zájem Investorů v peer-to-peer úvěrů neustále roste v posledních několika letech, s ohledem na nulové úrokové sazby prostředí, ve kterém je velmi obtížné získat zájem o aktiva s pevným výnosem o něco více než 1% za rok. Peer-to-peer investování poskytuje alternativu s vysokým výnosem, stejně jako další výhody.,

vysoké míry návratnosti

mnoho peer-to-peer investorů hlásí roční investiční výnosy vyšší než 10%. To není překvapující-typické úvěrové sazby nabízené platformami se pohybují mezi 6% a 36%. Portfolio smíšených úvěrových stupňů může snadno získat dvouciferné výnosy, i když odečtete poplatek za správu 1% a přiměřený příspěvek na nesplácení úvěru.

Vytvořte si vlastní portfolio

na platformách peer-to-peer máte větší kontrolu nad konkrétními investicemi než u většiny ostatních investičních vozidel., Můžete si vybrat poznámky na základě určitých kritérií, včetně typu půjčky, doby půjčky, rozsahu úvěrového skóre a poměru dluhu k příjmu. Tímto způsobem můžete ovládat proměnné obklopující vaše individuální investice. A existují i online služby, které vám mohou tento proces automatizovat.

můžete nastavit IRA na některé P2P platformy

kromě udržování pravidelného investiční účet, můžete také nastavit IRA, Roth IRA, nebo převrácení 401(k) účet. To znamená, že můžete přidat vyšší výnosy peer-to-peer investování do části s pevným příjmem vašeho důchodového portfolia.,

nemusíte financovat celé půjčky

to se vrátí k investování do bankovek spíše než celých půjček. Protože poznámky lze zakoupit za pouhých $25, $5,000 investice se může šířit přes 200 úvěrů, což umožňuje diverzifikovat s velmi malým množstvím peněz.

Ale zprávy na peer-to-peer investování není všechny pozitivní…

rizika peer-to-peer investování

pokaždé, když vidíte možnost získat vyšší-než-průměrné výnosy na investice, to by mělo být vzhledem k tomu, že některá rizika budou podílet. Peer-to-peer investování funguje stejným způsobem., Zde jsou některé z úvah,…

Úvěry jsou nezajištěné a může výchozí

Peer-to-peer investice jsou v úvěry na jednotlivce, a to znamená, že nesou riziko selhání. Toto riziko je ještě větší, protože půjčky jsou obecně nezajištěné,takže v případě selhání neexistuje zajištění. Lze si představit, že byste mohli ztratit 100% své investice při předčasném selhání. (To je důvod, proč je diverzifikace přes stovky poznámek tak důležitá.)

žádné pojištění FDIC na vaši investici.,

Na rozdíl od bankovních investic nejsou investice typu peer-to-peer pokryty pojištěním FDIC. To znamená, že vám nebude vrácena v případě dlužníka prodlení. Rovněž vám nebudou vráceny v případě, že platforma peer-to-peer selže, i když obvykle mají backdoor ujednání s jinými institucemi, aby převzaly úvěrová portfolia v případě, že k tomu dojde.

Investice poškozují

Když si koupíte osvědčení o vkladu, Pokladny bezpečnostní, nebo pouto, které můžete investovat určitou částku peněz a jsou placeny úroky, zatímco zabezpečení je vynikající., Na konci volebního období se vám vrátí původní ředitel. Takto ale peer-to-peer investování nefunguje. Vzhledem k tomu, že investujete do půjček a tyto půjčky se postupně splácejí v rámci úvěrového období, investice na konci období vyčerpá až na nulu. Pokud nebudete reinvestovat platby a místo toho je utratíte, nebudete mít žádný investiční kapitál z této poznámky, až skončí. To je důležitý rozdíl, který může peer-to-peer investor chybět.,

P2P výkon v recesi je X faktor

Během poslední recese, peer-to-peer investování byl ještě v plenkách. Neexistují žádná tvrdá data potvrzující, jak dobře peer-to-peer půjčky budou fungovat v době všeobecné ekonomické tísně. Je známo, že úvěrová výkonnost má tendenci klesat obecně během recesí. Přesně o tom, jak to dopadne v příští recesi, se dá diskutovat.,

omezená likvidita

až do tohoto okamžiku je jedinou platformou, která nabízí sekundární trh, kde můžete prodávat své poznámky, Lending Club (ačkoli některé jiné platformy používají Lending Club pro tento účel). A i na půjčování klubu je tato schopnost omezená. I když se to může v budoucnu změnit, můžete na sekundárním trhu prodat pouze omezený počet poznámek a ty se obvykle musí prodávat se slevou. Také nemůžete prodat poznámku o půjčce, která je v prodlení. Tímto způsobem, peer-to-peer investování je do značné míry buy-and-hold strategie.,

nejlepší způsob, jak vyvážit odměny a rizika

existují určité metody, jak úspěšně investovat do peer-to-peer půjček. Základní myšlenkou je maximalizovat výnosy a zároveň minimalizovat rizika. Zde jsou některé ze základů v tomto směru:

diverzifikovat

Dotkli jsme se toho dříve, ale stojí za to přehodnotit. Vzhledem k tomu, že poznámky jsou pouze $25, měli byste být plně připraveni investovat do stovek z nich. Tím se minimalizuje ztráta na jednu pozici ve vašem portfoliu.,

rozložte své investiční výnosy

úvěrová klasifikace znamená, že nejkvalitnější půjčky budou mít nejnižší úrokové sazby. Pokud však investujete pouze do půjček nejvyšší úrovně, váš příjmový potenciál bude omezen na méně než 5% ročně. Smícháním pozic v úvěrech nižších tříd můžete tyto výnosy zvýšit na dvouciferná čísla. Myšlenkou je samozřejmě rozšířit svůj kapitál na různé stupně půjček a vyhnout se těm, které jsou nejvyšším rizikem.,

Pokud trávíte jakýkoli čas procházením dostupných poznámek typu peer-to-peer, rychle si uvědomíte, že by bylo nesmírně časově náročné ručně vybrat i poznámky 40 $25, které by zahrnovaly investici $1,000.

společnost s názvem NSR Invest nabízí službu pro investory, kteří chtějí spravované portfolio peer-to-peer. Za malý roční poplatek, NSR Invest zpracovává portfolio strategie, diverzifikace a reinvestice pro vás. Více se dozvíte v našem přehledu NSR Invest zde.,

omezte svou investici

vzhledem k potenciálu nesplácení dlužníka, zejména při obecném ekonomickém poklesu, byste měli omezit celkovou investici typu peer-to-peer na malé procento svého investičního portfolia. Například, pokud jste normálně držet 25% svého portfolia v oblasti investic s pevným výnosem, možná budete chtít, aby procento, že se do peer-to-peer investice jako způsob, jak zvýšit celkový výnos z rozdělení, aniž by se dramaticky zvyšuje riziko negativního vývoje.,

Vždy reinvestovat splátky půjčky

Od peer-to-peer investice jsou self-odepisování, musíte být pilný o vždy reinvestovat splátky půjčky, které obdržíte. Pokud tak neučiníte, vaše výnosy budou klesat jako půjčky splácet. Myšlenkou je vždy zůstat plně investován pravidelným nákupem nových poznámek.

Pokud uvažujete o peer-to-peer investování hlavně jako o aktivitě ke zvýšení fixní příjmové části vašeho portfolia, měla by dobře sloužit vašim investičním potřebám., Ale stejně jako všechny ostatní rizikové investice, nikdy by to nemělo být vnímáno jako investice za každého počasí, která dominuje vašemu portfoliu.

Shrnutí

Peer-to-peer půjčování dává investorům šanci získat konkurenční roční výnosy prostřednictvím investic do nezajištěné osobní úvěry jiným spotřebitelům prostřednictvím sítě včetně Prosperovat a LendingClub.

Některé peer-to-peer mohou investoři vydělat dvouciferné výnosy, ale tam jsou významná rizika, zejména:

• Investice nejsou tekuté (musíte počkat na dlužníka splatit úvěr dříve, než všechny vaše hlavní je vrátil).,
• budoucí hospodářská recese by mohla vést k rozsáhlým nesplácením úvěrů, což by vedlo ke snížení výnosů a / nebo ke ztrátě jistiny.

Lending Club Disclaimer:

• 3 roky jako LendingClub Investor; zde je, kolik jsem vydělal
• Peer-to-peer investování snadné s NSR Invest