co je provozní ziskové rozpětí?
Provozní Ziskové Rozpětí je ziskovost nebo výkon poměr, který odráží procento zisku vyprodukuje společnost ze své činnosti, před odečtením daní a úroků. Vypočítá se vydělením provozního zisku celkovými příjmy z příjmů z prodeje je příjem společnosti z prodeje zboží nebo poskytování služeb. V účetnictví, pojmy „prodej“ a a vyjádření v procentech., Marže je také známá jako EBIT (zisk před úrokem a daní) EBIT GuideEBIT znamená zisk před úroky a daněmi a je jedním z posledních mezisoučtů ve výkazu zisku a ztráty před čistým příjmem. EBIT je také někdy označován jako provozní příjem a nazývá se to proto, že se zjistí odečtením všech provozních nákladů (výrobních a nevýrobních nákladů) z příjmů z prodeje. Rozpětí.
obrázek: kurzy finanční analýzy CFI.,
provozní ziskové rozpětí se v jednotlivých odvětvích liší a často se používá jako metrika pro srovnávání jedné společnosti s podobnými společnostmi ve stejném odvětví. Může odhalit špičkové umělce v oboru a naznačit potřebu dalšího výzkumu, proč určitá společnost překonává nebo zaostává za svými vrstevníky.
Jak vypočítat provozní ziskové rozpětí?,
Provozní zisk se vypočítá odečtením všech COGSCost na Prodané Zboží (COGS)Náklady na Prodané Zboží (COGS) opatření „přímé náklady“, které vznikly v produkci zboží nebo služeb. Zahrnuje materiální náklady, přímé, odpisy a amortizaci a všechny příslušné provozní náklady z celkových příjmů., Provozní náklady zahrnují náklady společnosti za přímé výrobní náklady – takové věci, jako jsou platy a výhody, nájemné a související režijní náklady, výzkum a vývoj costsResearch a Vývoj (R&D)Výzkum a Vývoj (R&D) je proces, při kterém společnost získá nové poznatky a používá to, aby zlepšit stávající produkty a zavádět, atd. Výpočet provozní ziskové marže je procento provozního zisku odvozeného z celkových příjmů. Například 15% provozní ziskové rozpětí se rovná $0.,15 provozní zisk za každý $ 1 příjmů.
jak používat provozní ziskové rozpětí?
Provozní Zisk Marže se liší od Čistého Zisku MarginNet Zisk MarginNet Ziskové Rozpětí (také známý jako „Zisková Marže“ nebo „Čistý Zisk Marže Poměr“) je finanční poměr použité pro výpočet procento ze zisku společnosti, vytváří z jeho celkových příjmů. Měří výši čistého zisku, který společnost získá za dolar získaných příjmů. jako měřítko schopnosti společnosti být ziskový., Rozdíl spočívá v tom, že první z nich je založen výhradně na svých operacích vyloučením finančních nákladů na platby úroků a daní.
příklad, jak tento zisk metrika může být použita, je situace nabyvatele s ohledem spekulativní buyoutLeveraged Buyout (LBO)leveraged buyout (LBO) je transakce, kde podnikání je získat pomocí dluhu jako hlavní zdroj úvahu., K transakci LBO obvykle dochází, když si firma private equity (PE) půjčí co nejvíce od různých věřitelů (až 70-80% kupní ceny), aby dosáhla vnitřní návratnosti sazeb IRR >20%. Když Nabyvatel analyzuje cílovou společnost, podívali by se na potenciální zlepšení, která mohou do operací přinést., Provozní ziskové rozpětí poskytuje vhled do toho, jak dobře cílové společnosti vykonává, ve srovnání se svými vrstevníky, a to zejména, jak efektivně společnost řídí své náklady tak, aby maximalizovat profitabilityProfitability RatiosProfitability poměry jsou finanční metriky používají analytici a investoři měřit a vyhodnotit schopnost podniku generovat příjmy (zisk) v porovnání s výnosy, rozvaha, aktiva, provozní náklady, a vlastního kapitálu v průběhu určitého časového období. Ukazují, jak dobře společnost využívá svá aktiva k dosažení zisku., Vynechání úroků a daní, je užitečné, protože leveraged buyout by aplikovat společnost se zcela novými dluh, který by pak historické úrokové náklady irelevantní.
společnost je provozní ziskové rozpětí je orientační, jak dobře to zvládá, protože provozní výdaje, jako jsou platy, nájemné, a zařízení leasingu jsou variabilní costsVariable CostsVariable náklady jsou náklady, které se liší v poměru k objemu zboží nebo služeb, které firma produkuje., Jinými slovy, jsou to náklady, které se liší, spíše než fixní výdajesfixed a variabilní CostsCost je něco, co lze klasifikovat několika způsoby v závislosti na jeho povaze. Jednou z nejoblíbenějších metod je klasifikace podle. Společnost může mít malou kontrolu nad přímými výrobními náklady, jako jsou náklady na suroviny potřebné k výrobě produktů společnosti. Vedení společnosti má však velkou volnost v oblastech, jako je to, kolik se rozhodnou utratit za pronájem kanceláří, vybavení a personální obsazení., Provozní ziskové rozpětí společnosti je proto obvykle považováno za vynikající ukazatel síly řídícího týmu společnosti ve srovnání s hrubým nebo čistým ziskovým rozpětím.
Video Vysvětlení Provozní Ziskové Rozpětí
Níže je krátké video, které vysvětluje, jak vypočítat poměr a důvod, proč je důležité při provádění finanční analysisAnalysis Finanční StatementsHow provést Analýzu Finančních Výkazů. Tato příručka vás naučí provádět analýzu účetní závěrky výkazu zisku a ztráty,.
Video: kurz fundamentů finanční analýzy CFI.,
Stáhněte si bezplatnou šablonu
zadejte své jméno a e-mail do níže uvedeného formuláře a stáhněte si bezplatnou šablonu nyní!
obrázek: kurzy finanční analýzy CFI.
Omezení Použití Provozní Zisk Marže Poměr
stejně Jako v jakékoli části finanční analysisAnalysis Finanční StatementsHow provést Analýzu Finančních Výkazů., Tato příručka vás naučí provádět analýzu účetní závěrky výkazu zisku a ztráty, jakýkoli počet úroků vyžaduje další výzkum, aby pochopil důvody čísla. Nesrovnalosti v provozním ziskovém rozpětí mezi vrstevníky lze připsat řadě faktorů. Například společnost, která sleduje strategii outsourcingu, může vykazovat jiné ziskové rozpětí než společnost, která vyrábí interně.
při porovnávání společností může způsob odpisování přinést změny v provozním ziskovém rozpětí., Společnost používající metodu dvojitého poklesu odpisů zůstatku může vykazovat nižší ziskové marže, které se v průběhu času zvyšují, i když nedochází ke změně účinnosti. Společnost používající přímou odpisovánírovná linka Odpisovánírovná linka odpisy je nejčastěji používanou a nejjednodušší metodou pro přidělování odpisů aktiva. S metodou přímky by bylo vidět konstantní rozpětí, pokud se nezmění i nějaký jiný faktor.,
obecným pravidlem je držet faktory, jako je geografie, velikost společnosti, průmysl a obchodní model konstantní při použití provozní ziskové marže jako analytické srovnání mezi vrstevníky. Je také užitečné zvážit vedle ní další metriky ziskovosti, jako je poměr hrubé marže marže k hrubému marži, známý také jako poměr hrubé ziskové marže, je poměr ziskovosti, který porovnává hrubý zisk společnosti s jejími příjmy., nebo Čistý Zisk MarginNet Zisk MarginNet Ziskové Rozpětí (také známý jako „Zisková Marže“ nebo „Čistý Zisk Marže Poměr“) je finanční poměr použité pro výpočet procento ze zisku společnosti, vytváří z jeho celkových příjmů. Měří výši čistého zisku, který společnost získá za dolar získaných příjmů., stejně jako ostatní finanční metriky jako finanční pákový efekt, účinnost, a tržní hodnota ratiosMultiples AnalysisMultiples analýza zahrnuje ocenění podniku s použitím více. Porovnává násobek společnosti s násobkem společnosti peer..,
můžete předem své odborné znalosti v oblasti finanční analýzy společností řízení peněz a ziskovost tím, že učení o další aspekty firemních financí, které jsou podrobně popsány v článcích uvedených níže.
Více Zdrojů
pokračovat v postupující svou kariéru jako Certifikovaný Finanční AnalystFMVA® CertificationJoin 350,600+ studenti, kteří pracují pro společnosti, jako je Amazon, J. P., Morgan, a Ferrari , tyto CFI zdrojů může být užitečné:
- Ziskovosti RatiosProfitability RatiosProfitability poměry jsou finanční metriky používají analytici a investoři měřit a vyhodnotit schopnost podniku generovat příjmy (zisk) v porovnání s výnosy, rozvaha, aktiva, provozní náklady, a vlastního kapitálu v průběhu určitého časového období., Ukazují, jak dobře firma využívá svá aktiva produkovat zisk
- Oslabení ExpenseDepreciation ExpenseWhen dlouhodobého majetku je koupil, to by mělo být velkými písmeny místo je účtován do nákladů v účetním období, je zakoupili. Je to
- přímá Odpisovánívysoká odpisová linie je nejčastěji používanou a nejjednodušší metodou pro přidělování odpisů aktiva. S přímky,
- Finanční Analytik Certifikace ProgramFMVA® CertificationJoin 350,600+ studenti, kteří pracují pro společnosti, jako je Amazon, J. P., Morgan a Ferrari