40-åriga inteckningar är bostadslån planeras att betalas ut över 40 år. Deras längre tidsram möjliggör en lägre månadsbetalning. Tradeoff är högre räntekostnader under lånets löptid.
grunderna
de flesta inteckningar är 15 eller 30 år långa; en 40-årig inteckning är inte så vanligt.
eftersom lånet är 10 år längre är de månatliga betalningarna på en 40-årig inteckning mindre än de på ett 30-årslån—och skillnaden är ännu större jämfört med ett 15-årslån., De mindre betalningarna gör dessa längre lån attraktiva för köpare som:
- vill ha de minsta månatliga betalningarna möjliga
- har kassaflödesproblem
- försöker sträcka sig för att komma in i ett dyrare hus
eftersom 40-åriga inteckningar inte är lika vanliga, är de svårare att hitta. Du kan inte få en Federal Housing Authority (FHA) lån som är 40 år lång, och många större långivare erbjuder inte några lån längre än 30 år., Du behöver bra kredit att kvalificera sig för en om du hittar det, och din ränta på dessa lån kan vara högre, alltför.
fördelar
den största fördelen med 40-åriga lån är den lägre månadsbetalningen. Plus, stretching lånet över 40 år i stället för 30 år kan innebära möjligheten att ha råd med mer hus, vilket kan vara ett plus för villaägare som försöker maximera sina bostäder dollar, vilket gör det möjligt för dem att kvalificera sig för så mycket hus som möjligt.,
vissa 40-åriga lån är resultatet av lån ändringar, en process där långivaren och låntagaren arbetar tillsammans för att omstrukturera lånet och hålla låntagaren i sitt hem efter ekonomiska motgångar.
nackdelar
medan lägre månatliga betalningar kan vara attraktiva finns det alltid kompromisser. Med hjälp av en 40-årig inteckning innebär att du ska betala mer i ränta och du ska bygga eget kapital långsammare. Genom att använda ett lån amortering kalkylator, ser du hur de totala räntekostnaderna är högre med ett 40-åriga lån.,
det är inte bara den längre tidsramen som ökar räntekostnaderna. 40-åriga bolån kommer också med höga räntor. Räkna med att betala en extra .25% eller mer än du skulle på en 30-årig inteckning.
om du tittar på 40-åriga inteckningar, bör du fråga dig själv om du försöker köpa mer hem än du har råd med.
jämföra 30-år till 40-år inteckningar
diskutera längden på en inteckning innebär att diskutera hur lång tid det tar att betala lånet av., Med varje månatlig betalning betalar du lite ränta och du betalar tillbaka en del av lånebalansen. Med en 40-årig fast ränta inteckning, kommer din slutbetalning i år 40 helt betala av lånet. Processen att betala ner ett lån kallas avskrivningar.
När du ändrar en del av ett lån (t.ex. räntan eller tidslängden för att återbetala det) ändrar du hur snabbt det kommer att amortera. Genom att förlänga tidsramen amorterar lånet långsammare.
Du kan experimentera med en inteckning kalkylator för att se själv hur detta fungerar., Ändra tidsramen från 15 till 30 till 40 år och se hur den månatliga betalningen ändras.
var man kan hitta en 40-årig inteckning
Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) kräver kvalificerade inteckningar (QM) för att inkludera en term som inte är längre än 30 år, vilket gör 40-åriga lån till en okvalificerad inteckning. En kvalificerad inteckning är en som uppfyller vissa standarder som anges av CFPB som är utformade för att se till att du har råd med lånet.,
okvalificerade inteckningar kan fortfarande vara lämpliga för din lånesituation, men stora långivare ser dem inte lika säkra som andra lån, så de erbjuds inte så mycket. (Jumbo lån är en annan typ av okvalificerade inteckning som fortfarande erbjuds under lämpliga lånevillkor.) Produkter som 40-åriga inteckning var kort lättare att hitta innan 2008 inteckning krisen; numera är de en liten del av de totala lån som utfärdats i USA
eftersom 40-åriga inteckningar är sällsynta, de tar lite mer legwork att hitta., Du kommer sannolikt att hitta dem med mindre, privata långivare och kreditföreningar, och du kan vara mer benägna att stöta på dem på platser med extremt heta och dyra fastighetsmarknader (som i Kalifornien).
alternativ
en 40-årig inteckning kan vara perfekt för dig. Om du gör dina läxor och arbeta nära med din långivare, Du kan bestämma att det är det bästa alternativet. Du bör dock överväga några alternativ och utesluta dem innan du går vidare.,
beroende på dina mål och din kredit kan endast räntelån åstadkomma något som liknar en 40-årig inteckning. Du kan ha mer tur att hitta en ränta-bara lån eller en 40-årig inteckning beroende på marknaden. Se vad bankerna erbjuder innan de fattar ett beslut.
Du bör också överväga att låna mindre och använda ett kortfristigt lån. Om du sträcker dig för att köpa mer än du borde, är det lättare att få problem senare. Se till att du lämnar någon buffert i din budget för att täcka oväntade utgifter på vägen.,