under ett år som präglades av ekonomisk turbulens, hypotekslån i 2020 gav husägare och homebuyers en stor paus i utlåningskostnaderna. Den genomsnittliga räntan på 30-års fast ränta inteckning började glida i mitten av mars och slutade aldrig släppa.,
genomsnittliga räntor har legat under 3% sedan juli 30, enligt Freddie Macs primära Mortgage Market Survey. Men dessa sub-3% priser sannolikt inte kommer att pågå i 2021, enligt de flesta experter.
priser kommer att klättra över 3%
vissa ekonomer förutspår att priserna kommer att bryta intervallet 3% i 2021, men inte stiga mycket högre än 3.1% till 3.3%. I slutet av prognosen skulle priserna ändå öka med mer än en halv procentenhet över deras rekordlåga markering.,
”priserna är mer benägna att stiga än hösten, men det kommer att bli ett inkonsekvent drag”, säger Lawrence Yun, chefsekonom vid National Association of Realtors. ”Den växande ekonomin kommer att höja bolåneräntan till cirka 3.1%, som fortfarande ligger nära historiska dalar.”
även om några procentenheter inte är ett chockerande hopp, kan det lägga till hundratals dollar till månatliga hypotekslån och tiotusentals dollar till den totala kostnaden för lånet.
Mortgage Bankers Association (MBA) säger att den tror att den genomsnittliga räntan för en 30-årig inteckning börjar vid 2.,9% under första kvartalet 2021 och gradvis öka till 3,2% i slutet av 2021. Om man tittar ännu längre ner på vägen har MBA 2022-priser som ligger på 3.6%.
högre priser kan minska köpkraften, särskilt som hem pris uppskattning är på väg att öka i 2021. MBA-prognosen för hemprisvärdering i 2021 är 5.1%, vilket är ett litet dopp från 5.3% i 2020.
i följande scenarier kan du se hur även ett litet hopp i räntor väsentligt kan öka kostnaden för en inteckning. Dessa siffror omfattar inte försäkring eller skatter., För någon med en $ 500,000 bostadslån, en 4-basis punkt hoppa kommer att kosta dem $ 115 mer per månad och $ 41,400. 44 mer under livet av lånet på en 30-årig, fast ränta inteckning.
den 10-åriga statsavkastningen är vanligtvis en indikator på var Bolåneräntorna är på väg. MBA förutspår att avkastningen stiger i 2021 och slår 1,4% i fjärde kvartalet, med antagandet att återhämtningen kommer att ha en positiv inverkan på ekonomin och att de offentliga utgifterna kommer att öka under tillträdande president Joe Bidens inkommande administration.,
” det kommer att bli en bredare ekonomisk inverkan på andra halvåret 2021. Vi förväntar oss mer offentliga utgifter och en ny stimulansräkning med Biden på kontoret, vilket kommer att öka trycket på Statsräntor och räntor, säger Joel Kan, biträdande vice vd för ekonomisk och industri prognoser för MBA.
refinansiering kommer att sakta i 2021
om bolåneräntor stiger i 2021, sedan förvänta färre villaägare att refinansiera sina inteckningar.
MBA förutspår att refinansieringsvolymen kommer att falla från $2.149 biljoner i 2020 till $1.191 biljoner i 2021, främst på grund av stigande priser., Det kommer att bli en ännu skarpare minskning av refinansieringsvolymen i 2022 till $ 573 miljarder, enligt MBA: s senaste prognos. Refinansieringsandelen för alla hypotekslånets ursprung förväntas sjunka till 41% i 2021 från 57% i 2020.
”refinansiera aktiviteten beror på priser. Även om priserna stiger några punkter ovanför där vi är på nu, kan vi förvänta oss en ganska robust refi efterfrågan marknaden i 2021, ” säger Odeta Kushi, vice chefsekonom för First American Financial Corporation, en titel försäkringsleverantör. ”Det finns fortfarande många husägare som kan spara pengar genom refinansiering.,”
sedan juli har mer än 15 miljoner låntagare varit berättigade att refinansiera eftersom räntorna har legat under 3%. Antalet potentiella sparare har ökat när räntorna har minskat och expanderat till 19.9 miljoner människor när den genomsnittliga bolåneräntan föll till 2.67% på Dec. 17, enligt Black Knight, en inteckning teknik, data och analysleverantör.
när priserna stiger, poolen av människor som kan spara pengar genom refinansiering deras inteckning kommer att börja krympa igen. Om priser hit 3.13%, 6,2 miljoner låntagare kommer inte längre att kunna sänka kostnaderna med en ny inteckning.,
villaägare som funderar på refinansiering kanske vill göra det förr än senare, som stigande priser kan skära i dina besparingar. Det bästa sättet att se till att du får den lägsta bolåneräntan är att se till att din kredit är i god form och shoppa runt.
nöj dig inte med det första erbjudandet du får—om du inte kan låsa in en kurs så nära 2% som möjligt. Det är alltid en bra idé att få flera lån uppskattningar och jämföra de totala kostnaderna., Kom ihåg, din ränta är bara en kostnad för ditt lån, så du vill jämföra APRs, som ger dig den totala kostnaden, inklusive långivare avgifter.