svaret här beror på din situation och anledning att ta en distribution. Oavsett om du flyttar pengar till en ny Pensionsplan, tar pengar ut för pensionering eller gör ett uttag för att betala utgifter, vill du förstå skattekonsekvenserna av din 401(k) distribution.
flytta pengarna till en ny plan, till exempel en IRA eller en ny arbetsgivare 401(k) är känd som en rollover., Denna typ av drag kan vara beskattningsbar om pengarna skickas till dig jämfört med finansinstitutet.
- Om du flyttar dina pensionssparande medel till en ny plan genom en direkt rollover behövs ingen skatterapportering.
- om din plan skickar dig pengarna först (en indirekt rollover) finns det mer att historien.
Läs mer om både direkta och indirekta rollovers i vår 401(k) rollover till IRA-artikel.
vad händer om du inte rullar över din 401(k) och det är helt enkelt dags att använda pengarna?, Läs vidare och vi ska beskriva allt annat du behöver veta om skatter på en 401 (k) distribution.
401(k) distribution tax form
När du tar en distribution från din 401(k), din pensionsplan kommer att skicka dig ett formulär 1099-R. detta skatteformulär visar hur mycket du drog totalt och 20% i federala skatter undanhållna från distributionen. Denna skatteblankett för 401 (k) distribution skickas när du har gjort en distribution på $10 eller mer.
pensionsplaner är utformade så att du kan använda pengarna när du når pensionen., Av denna anledning begränsar reglerna dig från att ta distributioner före ålder 59½. Du kan ta ut pengar innan du når den åldern. Men det betyder i allmänhet att du har en 10% extra skatteavgift om du inte uppfyller ett av undantagen som att ta ett 401(k) – uttag på grund av coronaviruspåverkan.
om du tar ut pengar från ditt pensionskonto före 59½ (och coronavirus-undantaget eller andra undantag gäller inte), använd IRS-formulär 5329 för att rapportera beloppet på 10% extra skatt du är skyldig på en tidig distribution eller att kräva ett undantag från 10% extra skatt.,
hitta ytterligare undantag i formuläret 5329 instruktioner.
hur påverkar ett 401 (k) uttag din självdeklaration?
När du börjar ta ut från din 401(k) eller traditionella IRA beskattas dina uttag som vanlig inkomst. Du rapporterar den beskattningsbara delen av din distribution direkt på ditt formulär 1040.
tänk på att skattehänsyn för en Roth 401(k) eller Roth IRA är olika. För att se skillnaden sida vid sida, kolla in den här tabellen från IRS.
betalar du skatt två gånger på 401(k) uttag?,
Vi ser denna fråga ibland och förstår varför det kan tyckas så här. Men nej, du betalar inte skatt två gånger på 401 (k) uttag. Med 20% undanhållande på din distribution, du i huvudsak betala en del av din skatt upfront.
beroende på din skattesituation kanske det belopp som hålls inne inte räcker för att täcka din fulla skatteskuld. I så fall måste du betala resten av skatten när du lämnar in din avkastning.
om motsatsen är sant och du har betalat mer än du är skyldig, får du lite tillbaka vid skattetid., Hur som helst, du skulle inte betala samma skatt två gånger på din 401 (k) uttag.
behöver du mer hjälp med 401 (k) distributionsskatter eller andra frågor om återlösenskonto?
skattelagar för pensionssparande konton kan bli komplicerade. Försök inte att navigera komplicerad skattekod själv. Hämta hjälp! Oavsett om du använder en skatt pro på en av våra h& R blockera kontorsplatser eller fil online, kan vi hjälpa dig att maximera dina skattebesparingar.