podczas gdy akcje mogą doładować portfel, uzyskanie dochodu z portfela akcji jest trudne. Wycofanie w niewłaściwym czasie może spowodować, że inwestor sprzeda się ze znaczną stratą, powodując długoterminowe zyski. Następnie jest kwestia podatkowa: z długoterminowymi podatkami od zysków kapitałowych w wysokości do 20%, wielu emerytów znajdzie się ściśniętych przez IRS, gdy próbują żyć z oszczędności życia.
jest rozwiązanie tych problemów: obligacje komunalne i fundusze obligacji komunalnych.,
„Munis” od pokoleń jest ulubieńcem amerykańskich emerytów. Dzieje się tak nie tylko dlatego, że zapewniają dochody wolne od podatku, ale dlatego, że ich niska zmienność i wysokie zyski oznaczają, że sprzedaż ze stratą jest bardzo trudna do zrobienia.
„obligacje Muni są dobrym sposobem na zapewnienie stałego dochodu, a kąt opodatkowania może również zapewnić dodatkową wartość” – mówi Ben Barzideh, Doradca Majątkowy w Piershale Financial Group. „Ponadto obligacje wahają się znacznie mniej niż akcje, co zapewnia dywersyfikację i bezpieczeństwo całego portfela.”
ale jak kupować obligacje komunalne?, W końcu nie jest łatwo handlować nimi na giełdach takich jak NYSE czy Nasdaq. Większość nowych emisji obligacji muni jest zarezerwowana dla największych nabywców obligacji komunalnych – firm takich jak BlackRock (BLK), których zarządzane aktywa o wartości 7 bilionów dolarów stawiają ją na pierwszym miejscu, mil przed inwestorami detalicznymi, gdy gmina chce sprzedać obligację. Ponieważ duzi już sami połknęli obligacje o najniższym ryzyku i najwyższej rentowności, inwestorzy indywidualni po prostu nie mogą ich zdobyć …
… chyba że kupują obligacje komunalne przez duzi., Możesz to zrobić za pośrednictwem funduszy obligacji komunalnych, które są emitowane przez głównych nabywców obligacji, którzy z kolei wykorzystują swoją gotówkę, aby przejść i kupić więcej obligacji muni.
Jeśli zamierzasz kupić fundusze obligacji komunalnych, rozważ zakup funduszy zamkniętych (CEFs). Po pierwsze, ze względu na sposób ich budowy, CEFs mogą handlować ze zniżką, co pozwala na zakup ich aktywów netto za mniej niż w przypadku zakupu tych obligacji bezpośrednio. Zgodnie z danymi CEF Insider, Przeciętny CEF Muni bond ma obecnie zniżkę w wysokości około 7%. Oznacza to również, że CEFs może sobie pozwolić na wypłatę wyższych dywidend., Zysk funduszu zdyskontowanego na cenie rynkowej będzie wyższy niż na jego rzeczywistych aktywach netto; na przykład fundusz z dyskontem 7%, który uzyska 4,5% zysku z portfela obligacji muni, może wypłacić zysk z ceny rynkowej w wysokości 4,8%.
wypłaty są jeszcze większe, jeśli uważasz, że są korzystne pod względem podatkowym. Jeśli weźmiesz pod uwagę tylko podatki federalne, w najwyższym przedziale podatkowym, potrzebujesz około 7,6% zysku z normalnie opodatkowanej obligacji, aby przynieść do domu taką samą kwotę dochodu, jak 4,8% dochodowy munibond. Liczba ta jest jeszcze większa, jeśli wchodzą w grę państwowe lub lokalne ulgi podatkowe.,
Czytaj dalej, oglądając teraz trzy najlepsze fundusze obligacji komunalnych na rynku.
dane z 1 lipca. Wypłaty mogą być kombinacją dywidend, dochodów z odsetek, zrealizowanych zysków kapitałowych i zwrotu kapitału. Stopa dystrybucji jest rocznym odzwierciedleniem ostatniej wypłaty i jest standardową miarą dla CEFs. Koszty funduszu obejmują koszty odsetek i są dostarczane przez Morningstar. Dane rabatowe dostarczane przez CEF Connect Nuveen.
treści sponsorowane