pożyczki typu Peer-to-peer stały się w ostatnich latach obszarem zainteresowania inwestorów poszukujących zysków, ponieważ oprocentowanie oszczędności i obligacji nadal zawodzi.
pożyczki typu Peer-to-peer, w których inwestorzy udzielają niezabezpieczonych pożyczek osobistych konsumentom i często są nagradzani średnimi rocznymi zwrotami w wysokości 7, 9—a nawet 11%, mogą wydawać się rozwiązaniem dla rozczarowujących zwrotów w innych obszarach.
ale kredyt peer-to-peer to ryzykowna inwestycja. Oto, co powinieneś wiedzieć przed utworzeniem konta.,
Co nas czeka:
jak działa inwestowanie peer-to-peer
Peer-to-peer to zasadniczo Bankowość pozabankowa. Podobnie jak bankowość, peer-to-peer polega na udzielaniu pożyczek i zwracaniu zysków z tych pożyczek inwestorom, ale peer-to-peer odcina „środkowego człowieka”, którym jest bankier. Zamiast inwestować pieniądze za pośrednictwem banku—w postaci funduszy rynku pieniężnego i certyfikatów depozytowych-faktycznie inwestujesz bezpośrednio w pożyczki zaciągnięte przez kredytobiorców na platformach peer-to-peer, takich jak LendingClub i Prosper.,
na przykład pożyczkobiorcy przychodzą do serwisów pożyczkowych peer-to-peer i wypełniają wniosek o pożyczkę. Zawierają one podstawowe informacje, w tym kwotę pożyczki i cel pożyczki, a także ogólną ocenę ich kredytu. Informacje te są następnie udostępniane potencjalnym inwestorom, którzy mogą wybrać, w które kredyty chcą inwestować.
na typowej stronie peer-to-peer kredytobiorca może pożyczyć do 35 000 USD w formie Niezabezpieczonej pożyczki osobistej. Okres kredytowania zwykle trwa od trzech lat do pięciu lat, a wpływy mogą być wykorzystane na prawie każdy cel.,
kredyty są wyceniane w oparciu o stopnie kredytowe, a zwykle jest ich co najmniej kilkanaście. Oceny są oparte na wielu czynnikach, w tym:
- ocena kredytobiorcy
- dochód (stosunek długu do dochodu)
- kwota pożyczki
- cel pożyczki
- okres kredytowania
Po Stronie kredytowej, wbrew powszechnemu przekonaniu, większość stron peer-to-peer nie obsługuje kredytobiorców subprime. W rzeczywistości minimalna ocena kredytowa jest zwykle co najmniej 600, a bardziej typowo w połowie 600., Ponadto zwykle nie udzielają pożyczek osobom, które niedawno upadły, wyroki lub zastawy podatkowe.
jedną z największych zalet dla inwestorów jest to, że nie musisz kupować całych kredytów. Zamiast tego kupujesz „notatki”, które są niewielkimi skrawkami kredytów w nominałach tak niskich, jak $25. W ten sposób możesz rozłożyć stosunkowo niewielką ilość kapitału inwestycyjnego na wiele różnych banknotów, zmniejszając ryzyko, że Twój rachunek inwestycyjny zostanie wymazany przez jedno niewykonanie zobowiązania kredytowego.,
platforma obsługuje wszystkie zadania administracyjne związane z pożyczkami, w tym gwarantowanie, zamykanie, dystrybucję wpływów z pożyczek i pobieranie comiesięcznych płatności. Te miesięczne płatności są następnie przekazywane do Ciebie na każdej pożyczki, pomniejszone o 1% opłaty za zarządzanie do platformy. Oznacza to, że Twoje jedyne obowiązki w tym procesie to wybór, w które pożyczki inwestować, a następnie usiąść i zebrać płatności na każdej pożyczki.,
najważniejsi gracze we wszechświecie peer-to-peer
Peer-to-peer jest dość nowy jako proces online, a pierwsze witryny na dużą skalę zaczynają działać dopiero w 2005 roku. Od tego czasu wiele platform trafiło na rynek, ale zdecydowanie dwie największe to Prosper—teraz zwany Prosper Marketplace-i Lending Club.
Lending Club pojawił się w Internecie kilka lat później, ale teraz zarobił ponad 16 miliardów dolarów w pożyczkach.,
obie platformy są podobne w sposobie działania, jednak Lending Club posiada również dedykowane programy pożyczkowe na pożyczki biznesowe i medyczne. Ponadto Lending Club oferuje również pewną płynność weksli kredytowych, co nie jest powszechne w pożyczkach typu peer-to-peer. Dzięki umowie z Folio Investing, Lending Club oferuje platformę handlu notowaniami, na której możesz zarówno sprzedawać swoje istniejące notatki innym inwestorom na platformie, jak i kupować istniejące notatki od innych inwestorów.
daje to inwestorom unikalną możliwość sprzedaży obligacji kredytowych, których nie chcą już trzymać., Ogólnie rzecz biorąc, po zakupie noty pożyczkowej, musisz ją trzymać do terminu zapadalności, co oznacza, że odzyskasz swój kapitał, gdy pożyczkobiorca dokonuje płatności. Lending Club oferuje pewną ulgę za pośrednictwem platformy note-trading.
korzyści płynące z inwestowania typu peer-to-peer
zainteresowanie inwestorów kredytami typu peer-to-peer stale rosło w ciągu ostatnich kilku lat w świetle warunków zerowej stopy procentowej, w których bardzo trudno jest zarabiać na aktywach o stałym dochodzie więcej niż 1% rocznie. Inwestowanie typu Peer-to-peer zapewnia alternatywę o wysokiej rentowności, a także inne korzyści.,
wysokie stopy zwrotu
wielu inwestorów typu peer-to-peer zgłasza roczne stopy zwrotu z inwestycji powyżej 10%. Trudno się dziwić—typowe oprocentowanie kredytów oferowane przez platformy wahają się od 6% do 36%. Portfel mieszanych klas kredytowych może łatwo uzyskać dwucyfrowe zwroty, nawet po odjęciu 1% opłaty za zarządzanie i rozsądnego dodatku za niespełnianie zobowiązań kredytowych.
Zbuduj własny portfel
na platformach peer-to-peer masz większą kontrolę nad konkretnymi inwestycjami niż w przypadku większości innych instrumentów inwestycyjnych., Możesz wybrać notatki na podstawie pewnych kryteriów, w tym rodzaju pożyczki, okresu kredytowania, zakresu oceny kredytowej i stosunku zadłużenia do dochodu. W ten sposób można kontrolować zmienne otaczające poszczególne inwestycje. Istnieją nawet usługi online, które mogą zautomatyzować ten proces.
możesz założyć konto IRA na niektórych platformach P2P
oprócz prowadzenia zwykłego konta inwestycyjnego, możesz również założyć konto IRA, Roth IRA lub konto rollover 401(k). Oznacza to, że możesz dodać wyższe zyski z inwestycji typu peer-to-peer do części portfela emerytalnego o stałym dochodzie.,
nie musisz finansować całych kredytów
to wraca do inwestowania w Banknoty, a nie całe kredyty. Ponieważ Banknoty można kupić za jedyne 25 USD, inwestycja w wysokości 5000 USD może być rozłożona na 200 pożyczek, co pozwala na dywersyfikację przy bardzo małej ilości pieniędzy.
Ale wiadomości o inwestowaniu peer-to-peer nie są wszystkie pozytywne…
ryzyko związane z inwestowaniem peer-to-peer
za każdym razem, gdy widzisz okazję do uzyskania wyższych niż średnia zwrotów z inwestycji, należy mieć na uwadze, że pewne ryzyko będzie zaangażowane. Inwestowanie Peer-to-peer działa w ten sam sposób., Oto niektóre z rozważań…
pożyczki są niezabezpieczone i mogą spłacać
inwestycje typu Peer-to-peer są w pożyczki udzielane osobom fizycznym, a to oznacza, że niosą ryzyko spłacania. Ryzyko to jest jeszcze większe, ponieważ pożyczki są na ogół niezabezpieczone, więc nie ma zabezpieczenia, po które można sięgnąć w przypadku niewykonania zobowiązania. Można sobie wyobrazić, że możesz stracić 100% inwestycji w przypadku przedwczesnego niewykonania zobowiązania. (Dlatego tak ważna jest dywersyfikacja setek nut.)
brak ubezpieczenia FDIC od twojej inwestycji.,
w przeciwieństwie do inwestycji bankowych, inwestycje typu peer-to-peer nie są objęte ubezpieczeniem FDIC. Oznacza to, że nie otrzymasz zwrotu w przypadku niewykonania zobowiązania przez kredytobiorcę. Nie otrzymasz również zwrotu kosztów w przypadku niepowodzenia platformy peer-to-peer, chociaż zazwyczaj mają one backdoor uzgodnień z innymi instytucjami w celu przejęcia portfeli kredytowych, gdyby tak się stało.
lokaty
kupując zaświadczenie o lokacie, papiery wartościowe skarbowe lub obligacje, inwestujesz określoną kwotę pieniędzy i wypłacane są odsetki, gdy zabezpieczenie jest zaległe., Pod koniec kadencji, odzyskasz pierwotnego dyrektora. Ale nie tak działa inwestowanie typu peer-to-peer. Ponieważ inwestujesz w pożyczki, a te pożyczki są stopniowo spłacane w okresie kredytowym, inwestycja wyczerpie się aż do zera na koniec okresu. Jeśli nie reinwestujesz płatności, a zamiast tego je wydasz, nie będziesz miał kapitału inwestycyjnego z tej notatki, Gdy się skończy. Jest to ważne rozróżnienie, które inwestor peer-to-peer może przegapić.,
wyniki P2P w recesji to X factor
podczas ostatniej recesji inwestowanie peer-to-peer było jeszcze w powijakach. Nie ma twardych danych potwierdzających, jak dobrze pożyczki peer-to-peer będą działać w czasie ogólnego kryzysu gospodarczego. Wiadomo, że wydajność kredytu ma tendencję do spadku w ogóle podczas recesji. Dokładnie to, jak to rozegra się w następnej recesji, jest otwarte do debaty.,
ograniczona płynność
do tej pory jedyną platformą, która oferuje rynek wtórny, na którym możesz sprzedawać swoje notatki, jest Lending Club (choć niektóre inne platformy używają do tego celu Lending Club). I nawet na wypożyczeniu Klub, ta zdolność jest ograniczona. Chociaż może się to zmienić w przyszłości, możesz sprzedawać tylko ograniczoną liczbę banknotów na rynku wtórnym, a te z reguły muszą być sprzedawane z rabatem. Jak również, nie można sprzedać notatkę na pożyczkę, która jest w zwłoce. W ten sposób inwestowanie typu peer-to-peer jest w dużej mierze strategią kupna i utrzymania.,
najlepszy sposób na zrównoważenie korzyści i ryzyka
istnieją pewne metody skutecznego inwestowania w pożyczki typu peer-to-peer. Podstawową ideą jest maksymalizacja zwrotów przy jednoczesnym zminimalizowaniu ryzyka. Oto niektóre z podstaw w tym kierunku:
Dywersyfikacja
poruszaliśmy o tym wcześniej, ale warto to przerobić. Ponieważ notatki są tylko $25, powinieneś być w pełni przygotowany do inwestowania w setki z nich. Pozwoli to zminimalizować stratę do dowolnej pozycji w portfelu.,
rozłóż swoje zyski z inwestycji
ocena kredytowa oznacza, że kredyty najlepszej jakości będą miały najniższe oprocentowanie. Ale jeśli inwestujesz tylko w pożyczki najwyższej klasy, Twój potencjał dochodowy będzie ograniczony do mniej niż 5% rocznie. Mieszając pozycje w pożyczkach niższej klasy, możesz zwiększyć te zwroty do dwucyfrowych. Ideą jest oczywiście rozłożenie kapitału na różne kategorie kredytów i unikanie tych, które są największym ryzykiem.,
Jeśli spędzasz czas przeglądając dostępne notatki peer-to-peer, szybko zdasz sobie sprawę, że byłoby ogromnie czasochłonne, aby ręcznie wybrać nawet 40 $25 notatki, które zawierają $1,000 inwestycji.
firma NSR Invest oferuje usługę dla inwestorów, którzy chcą posiadać zarządzany portfel typu peer-to-peer. Za niewielką roczną opłatą NSR Invest zajmuje się strategią portfelową, dywersyfikacją i reinwestycją. Dowiedz się więcej w naszym przeglądzie NSR Invest tutaj.,
ogranicz swoją inwestycję
ze względu na możliwość niewykonania zobowiązań przez kredytobiorcę, szczególnie w przypadku ogólnego pogorszenia koniunktury gospodarczej, powinieneś ograniczyć całkowitą inwestycję typu peer-to-peer do niewielkiego procentu portfela inwestycyjnego. Na przykład, jeśli zwykle przechowujesz 25% swojego portfela w inwestycjach o stałym dochodzie, możesz przeznaczyć jego procent na inwestycje typu peer-to-peer, aby zwiększyć ogólny zwrot z tej alokacji, bez dramatycznego zwiększania ryzyka pogorszenia sytuacji.,
zawsze reinwestuj raty kredytu
ponieważ inwestycje typu peer-to-peer są samo-amortyzujące, musisz być sumienny o zawsze reinwestowanie raty kredytu, które otrzymujesz. Jeśli tego nie zrobisz, twoje zyski spadną wraz z spłatą kredytów. Chodzi o to, aby zawsze w pełni inwestować, regularnie kupując nowe notatki.
Jeśli myślisz o inwestowaniu typu peer-to-peer głównie jako aktywności mającej na celu zwiększenie części swojego portfela o stałym dochodzie, powinno to dobrze służyć twoim potrzebom inwestycyjnym., Ale podobnie jak wszystkie inne inwestycje ryzyka, nigdy nie powinny być postrzegane jako inwestycja na każdą pogodę, która dominuje w twoim portfelu.
podsumowanie
pożyczki Peer-to-peer dają inwestorom szansę na uzyskanie konkurencyjnych rocznych zysków poprzez inwestowanie w niezabezpieczone pożyczki osobiste dla innych konsumentów za pośrednictwem sieci, w tym Prosper i LendingClub.
niektórzy inwestorzy typu peer-to-peer mogą uzyskać dwucyfrowe zwroty, ale istnieje duże ryzyko, głównie:
- inwestycje nie są płynne (musisz poczekać, aż kredytobiorca spłaci pożyczkę, zanim cały twój kapitał zostanie zwrócony).,
- przyszła recesja gospodarcza może prowadzić do powszechnego niewypłacalności kredytów, co prowadzi do zmniejszenia zysków i / lub utraty kapitału.
Lending Club Disclaimer:
- 3 lata jako inwestor kredytowy; oto ile zarobiłem
- inwestowanie Peer-to-peer ułatwione dzięki NSR Invest